企業価値
このようなお悩みはありませんか？
- M&Aを検討中だが、対象会社の財務状況の実態が不明でリスクを正確に把握できない。
- 買収価格が適正なのか、客観的な評価基準が欲しい。
- 財務デューデリジェンス（財務DD）の進め方や、どこまでの範囲を調査すべきか分からない。
- どのコンサルティング会社に財務DDを依頼すれば良いか選定に迷っている。
- M&Aの失敗リスクを可能な限り低減し、成功確率を高めたい。
- 専門的な財務分析や、関連する税務・法務面でのチェックポイントについてアドバイスが欲しい。
- 財務DDや企業価値評価の費用相場や、完了までの期間が気になる。
そのお悩み、みつきコンサルティングが解決します。
みつきコンサルティングが提供する解決策
財務デューデリジェンス（財務DD）とは？
財務デューデリジェンス（財務DD）とは、M&A対象会社の財務状況や収益性、キャッシュフローの実態を詳細に調査・分析することです。これにより、財務諸表だけでは見えない潜在的なリスクや課題、のれんや買収価格算定に影響を与える重要事項を明らかにします。
主な調査項目：
- 正常収益力分析（過去の収益性、将来の事業計画の妥当性評価）
- 財政状態分析（簿外債務、不良資産の有無、運転資本の状況）
- キャッシュフロー分析（資金繰りの実態、投資効率）
- 税務リスクの検討（税務DDは、みつき税理士法人と連携）
みつきコンサルティングでは、貴社のM&A戦略に基づき、最適な調査範囲と深度で財務DDを実施し、意思決定に資する情報を提示します。
企業価値評価（バリュエーション）とは？
企業価値評価（バリュエーション）とは、対象会社の経済的な価値を客観的に算定することです。M&Aにおける買収価格の交渉、組織再編、資金調達など、様々な場面で重要な判断材料となります。
主な評価アプローチ：
- インカムアプローチ（DCF法など、将来期待される収益に基づく評価）
- マーケットアプローチ（マルチプル法など市場相場に基づく評価）
- コストアプローチ（純資産価額法など、企業の保有資産に基づく評価）
弊社では、対象会社の特性や評価目的に応じて最適な評価手法を選択し、理論的根拠に基づいた透明性の高い企業評価レポート（株式価値算定書など）を提供します。
みつきコンサルティングが選ばれる理由
豊富な実績と高度な専門性
中堅・大企業のM&Aにおける財務デューデリジェンス・企業価値評価に特化。多数の案件で培った経験とノウハウで、複雑な事案にも的確に対応します。
オーダーメイドの調査プラン
画一的な調査ではなく、お客様のM&A戦略や対象会社の実態に合わせた最適な調査プランをご提案。無駄のない効率的なデューデリジェンスを実現します。
経営判断に資する報告
単なる数値の羅列ではない、M&Aの意思決定に直結するリスクや機会、ディールブレイク要因となり得る重要事項を提示します。
ワンストップでの対応力
財務・税務DDに加え、必要なら法務・労務・不動産・環境等の専門家とも連携。M&Aプロセス全体を見据えた包括的なコンサルティングが可能です。（関連DDは外部専門家をご紹介）
透明性の高い費用体系
ご予算を踏まえて、調査範囲と作業内容に応じた明確な費用見積りを提示。安心してご依頼いただけます。
お客様に寄り添う誠実な対応
専門用語を避け、分かりやすい言葉でご説明します。お客様の不安や疑問に真摯に耳を傾け、M&A成功に向けて伴走します。
財務デューデリジェンスの進め方
初回ご相談
ご相談・お見積りは無料です。お気軽にお問い合わせフォームからご連絡ください。
資料依頼リストの提示・資料収集
データリクエストを提示し、対象会社様からご提供いただきます。
資料分析・Q&A・マネジメントインタビュー
詳細な財務分析、疑問点の確認、経営陣へのヒアリングを実施します。
現地調査 (必要に応じて)
工場や主要拠点の実地確認を行う場合があります。
報告書ドラフトの提示・ディスカッション
調査結果の速報や論点をまとめたドラフトで内容を協議します。
最終報告書の提出
最終的な調査結果をまとめた報告書を提出します。
費用について
財務デューデリジェンス（および企業価値評価）の費用は、対象会社の規模、業種、事業の複雑性、調査範囲、必要となる作業工数、納期などによって変動します。みつきコンサルティングでは、お客様の状況やご要望を丁寧にヒアリングさせていただいた上で、透明性の高いお見積りをご提示いたします。
一般的な費用相場に影響する要因：
- 対象会社の売上規模や従業員数
- 子会社や海外拠点の有無
- 調査範囲の広さ（財務DDのみか、企業価値評価も含むか等）
- 資料の整理状況や協力体制
- デスクトップDDで概ね完結するか
- ご希望の納期
まずはお気軽にご相談ください。ご予算に応じた最適なプランのご提案も可能です。
お客様の声・実績紹介
事例1：中堅卸売業様
財務デューデリジェンスにおいて、簿価純資産に対する正常化調整を実施。特に、潜在的な未払残業代や各種引当金の計上不足といった簿外債務のリスクを分析・把握し、買収価格や契約条件への影響を評価しました。（参考：固定資産の減損リスク評価等も含む）
事例2：成長IT企業様
企業価値評価及び財務DDにおいて、対象会社の正常収益力を精密に分析。非経常的・一時的な損益項目を除外し、事業別・顧客別の収益構造を把握。過去実績との比較を通じた事業計画の実現可能性も検証し、のれん評価の基礎となる信頼性の高い収益力データを提供しました。（参考：損益推移分析、予算実績差異分析等）
よくあるご質問
Q1. 財務デューデリジェンスの期間はどれくらいですか？
対象会社の規模、業種、資料の準備状況、調査範囲などにより変動しますが、一般的にはご依頼から速報まで3週間～1.5ヶ月程度（最終報告はその後）が目安となります。お客様のご希望スケジュールに合わせて、柔軟に対応いたしますのでご相談ください。
Q2. 財務DDだけでなく、法務DDもお願いできますか？
はい、みつきコンサルティングは財務・税務DDを専門としておりますが、信頼できる法務の専門家ネットワークを有しております。お客様のご要望に応じて、各分野の専門家と連携し、ワンストップでM&Aに必要なデューデリジェンスをサポートする体制を構築できます。まずはご相談ください。
Q3. 地方の会社ですが、対応可能ですか？
はい、全国対応可能です。オンラインミーティングやクラウドシステムを活用し、遠隔地のお客様にも質の高いサービスを提供しております。必要に応じて現地訪問も行いますので、ご安心ください。
Q4. 費用はどのくらいかかりますか？相場を教えてください。
費用は、前述の通り案件の規模や調査範囲によって大きく異なります。一概に「相場はいくら」と申し上げるのは難しいですが、お客様の状況を詳細にヒアリングさせていただいた上で、事前に明確なお見積りを提示いたします。ご予算に応じた調査プランのご提案も可能ですので、まずはお気軽にお問い合わせください。
Q5. どのような情報を提供すれば、財務DDを進められますか？
お見積りだけなら、直近期のBSとPLがあれば可能です。その後に進めるとなれば、一般的には、過去3期分の決算書一式、直近試算表、事業計画書、組織図、主要な取引先リストや契約書など多くの資料が必要となります。段階を踏んで、リスト形式でご提示しますので、ご安心ください。
M&A成功のための第一歩を、
みつきコンサルティングと共に踏み出しませんか？
財務デューデリジェンス・企業価値評価に関するご相談、お見積りは無料です。
経験豊富な専門家が、貴社のM&A戦略を力強くサポートいたします。
